VoxEU列金融监管和银行性别生产力和创新

性别歧视在小企业贷款:在土耳其lab-in-the-field实验证据

2019年10月7日

歧视在获得金融服务可以防止女性利用他们的创业潜力。本专栏报道lab-in-the-field实验测试中存在性别歧视在土耳其小企业贷款。它发现,尽管无条件贷款批准利率对于男性和女性申请者都是相同的,存在一个更微妙的形式的歧视,信贷员30%更有可能使贷款审批条件的担保人当应用程序似乎来自一个女性而非男性企业家。这种歧视是集中在年轻、缺乏经验和有性别偏见的军官。

J米歇尔·布洛克

副主任、高级研究经济学家、办公室的首席经济学家欧洲复兴开发银行(EBRD)

性别歧视在融资渠道提供严格的证据是具有挑战性的原因至少有两个。首先,不仅信贷供应,还要求它能因性别而异。例如,女性自主选择到产业资本密集程度较低或经营规模较小。第二,性别歧视可以是直接的和间接的。即使贷款官员不太可能拒绝女性马上贷款申请人,他们可以申请条件,让许多女性信贷实际高不可攀。以前的非实验证据表明,担保人的要求可能的来源等间接性别歧视(Alesina et al . 2013年)。

在一个最近的研究(布鲁克和德哈斯,2019),我们测试的存在直接和间接性别歧视在土耳其小企业贷款。我们实现了一个lab-in-the-field实验期间信贷员评估贷款申请的申请人性别(随机)操纵我们。设置还允许我们来衡量各种信贷员的特点,包括其隐含的性别偏见和风险偏好,通常仍然是难以察觉的。

实验简而言之

我们进行了实验与334年银行员工的大型商业银行在土耳其。每一个参与者评估两轮四个贷款申请(所以总共8个)。我们确定每个应用程序分配新名称的性别,男性之间的随机试验(穆罕默德·艾哈迈德阿里,穆斯塔法)和女性(Ayse夫人艾米奈,开罗,泽)。参与者决定批准或拒绝每一个应用程序,在最初批准的情况下,是否要求担保人。

所有应用程序数据中出现多次,有时来自男性申请人,有时从女性申请人。这使我们能够获得的估计的性别歧视。重要的是,银行信贷员评估我们的合作伙伴的应用程序收到了在最近的过去,这样我们知道贷款随后在现实执行(科尔et al . 2015年)采用类似的方法。我们激励所有贷款决策符合共同的银行的激励计划。

对于每个信贷申请表,参与者还被要求估计,在0 - 100范围内,借款人会偿还的概率。这有助于我们验证实验任务是有意义的,信贷员可以推断出信用风险基于贷款文件中的信息。图1提供了一个散点图的文件中使用的实验。我们看到一个预期之间的紧密负相关还款概率和贷款被拒绝的可能性。这表明,我们的激励方案和参与者认为任务实际的工作,注意提供的信息。

同样重要的是在我们lab-in-the-field检查决策是否与现实生活中的贷款申请。我们发现这是如此。总体而言,72%的应用程序相关的贷款,在现实生活中表现良好在实验中通过会话(绿点)。这个比例是大大降低应用程序相关的不良贷款(53%,红点)和应用程序被拒绝在现实生活中(47%,橙色点)。这表明参与者全面正确地确定贷款或严重在现实生活中表现良好,贷款决策符合这些贷款质量的主观感知。

图1预计还款利率和贷款被拒绝

笔记:卧式轴within-file的意思是,在主观的参与者,还款概率。纵轴的份额是参与者拒绝贷款申请。这个数字是基于第一轮实验。

我们还实现了实验模块测量参与者的风险偏好和隐含的性别偏见。衡量后者,参与者了内隐联想测验(IAT),他们不得不尽快的单词按顺序出现在电子平板电脑。在一个任务中,“女”字被分配给类别“家庭”和“男性”字类别“事业”(典型的任务)。在另一个任务中,“男”字必须分配给类别“家庭”和“女”字“事业”(non-stereotypical任务)。我们定义一个参与者的内隐偏见non-stereotypical之间的归一化平均响应时间的差异和典型的任务。虽然分数范围广泛,大部分贷款员工(87%)有积极的IAT得分,表明他们下意识地将业务与男性多于女性。这种倾向更强的女性比男性(图2)。

图2参与者的隐含的性别偏见(IAT分数)

笔记:图中显示局部多项式光滑有95%置信区间变量参与者的性别偏见(IAT)男性(蓝色)和女性(红色)参与者,分别。合并后的两个示例Kolmogorov-Smirnov检验统计量是0.181和ap-value 0.01。

主要结果

我们lab-in-the-field实验与土耳其信贷员收益率四个主要结果:

我们发现没有证据表明直接的性别歧视。即同一贷款申请没有更大的几率被拒绝当我们给它一个女性而不是男性申请人的名字。我们还发现没有证据直接性别歧视的信贷员的特定子种群,如男性与女性的信贷员或人员多与少贷款经验。
同时为男性和女性无条件批准率是相似的贷款申请,贷款官员做歧视女性以一种间接的方式。特别是,他们是30%更有可能需要一个担保人,当我们提出一个应用程序作为一个女性,而不是男性来自企业家。
间接歧视,我们找到一个一致的和直观的模式异构治疗效果显著。当我们的应用程序作为来自一个女人而不是男人,信贷员更可能要求担保人时缺乏经验;年轻的;和/或显示更多IAT中隐含的性别偏见。重要的是,没有区别男性和女性参与者之间在如何对待女性求职者。早些时候这意味着基于观察性研究证据(例如贝克et al . 2013年),并认为,男性和女性的信贷员治疗女性贷款申请人不同,可能部分反映了更深的个人特征,通常是不可见的(比如隐含的性别偏见)而不是信贷员的性别本身。
最后,我们发现歧视是集中在贷款表现良好在现实生活中,使其潜在的昂贵的银行。中间的酒吧,图3显示为低质量的应用程序的权利不管我们现在来自男性或女性企业家。相比之下,前两条大,统计上显著的性别差异。这也证实了参数分析:当我们控制信贷员反是以及文件和城市固定效果,是女性12.4更有可能要求担保人的优质贷款。

图3担保人的要求,贷款质量和申请人性

笔记:图中显示比例的贷款申请期间批准的实验,参与者要求担保人。单独的酒吧显示批准贷款偿还在现实生活中(左),批准贷款违约在现实生活中(中间),在现实生活中,贷款申请被拒绝(右)。在每种情况下,单独的酒吧显示应用程序显示参与者来自女(红色)或男性(蓝色)的企业家。胡须表示一个二项标准差。样品被限制为第一轮实验。

政策影响

我们的结果大多是符合模型隐含的性别歧视。因此,政策来减轻信贷员的内隐偏见的影响可能会呼吁。这可能包括简单地确保信贷员有足够的时间来评估贷款申请。银行也可以将全员或branch-wide目标没有担保人的贷款给妇女。管理可以通过接受或解释那些偏离这一规范问责程序。这样的干预可能比显式的多元化培训项目更有效,它可以使性别差异更加突出,甚至产生反弹(2016年Bohnet)。测量不同类型的干预措施的有效性包含隐性的负面影响之间的性别偏见信贷员为未来的实验研究提供了一个富有成果的领域。